بهترین مبادله غیر متمرکز

با بیت کوین روی جمینی شروع کنید

با کمترین 5 دلار در جمینی شروع کنید.

بررسی مبادلات غیرمتمرکز محبوب

به روز شده در 21 دسامبر 2021 • 6 دقیقه بخوانید

مبادلات غیرمتمرکز (DEXS) با هدف کاهش یا در کل از بین بردن نقش واسطه ها در تجارت ارزهای رمزنگاری شده ، در عوض با تکیه بر قراردادهای هوشمند خودکار برای اجرای معاملات در یک سیستم معاملات همسالان (P2P). پس از ارائه طاقچه ، امروزه انواع مختلفی از DEX ها به انواع مختلفی از کاربران پذیرایی می کنند و بر روی طیف گسترده ای از اکوسیستم های blockchain ساخته می شوند. سیستم عامل ها می توانند طیف گسترده ای از پیاده سازی های زیرساختی و معماری سیستم را نشان دهند. بسیاری از Crypto DEX نوآوری هایی را به ترتیب ، به ترتیب کتاب ، استخرهای نقدینگی یا سایر مکانیسم های مالی غیر متمرکز (DEFI) مانند ابزارهای جمع آوری برای ابزارهای مالی جدید و آزمایشی ارائه می دهند. در اینجا ما به برخی از محبوب ترین Dex ها و آنچه که هر یک از آنها را منحصر به فرد می کند ، نگاهی می اندازیم.

مبادله غیرمتمرکز چیست؟

Uniswap Crypto dex و یک نشانه یونیون آن

Sushiswap Crypto dex و نشانه سوشی آن

Contokswap Crypto Dex و نشانه کیک آن

Bancor Crypto Dex و نشانه BNT آن

Curve Crypto Dex و نشانه CRV آن

Balancer Crypto Dex و نشانه BAL آن

Crypto Dex 1 اینچ و نشانه 1 اینچ آن

وضعیت رشد مبادلات غیر متمرکز

مبادله غیرمتمرکز چیست؟

مبادله غیرمتمرکز (DEX) یک بازار رمزنگاری همسالان (P2P) است که خریداران و فروشندگان را به هم متصل می کند. برخلاف مبادلات متمرکز (CEX)-که بازداشت وجوه کاربر را که بر روی این سیستم عامل نگهداری می شود ، حفظ می کند-سیستم عامل های غیرمتمرکز عموماً غیر متقاطع هستند ، به این معنی که یک کاربر هنگام ترانزیت روی یک بستر رمزنگاری DEX در کنترل کلیدها و دارایی های خصوصی خود باقی می ماند. در صورت عدم وجود یک مقام مرکزی ، DEXS از قراردادهای هوشمند استفاده می کند که تحت شرایط تعیین شده خود معکوس می کنند و هر معامله را به blockchain ضبط می کنند. این معاملات بی اعتماد و ایمن بخش شتاب دهنده بازار دارایی دیجیتال را نشان می دهد و در حال پیشبرد محصولات مالی جدید برای تقویت بازار و نقدینگی است.

DEX های محبوب به طور کلی طیف گسترده تری از دارایی های دیجیتالی را نسبت به همتایان متمرکز خود ارائه می دهند. در بعضی موارد ، جفت های تجاری بدون هیچ نظارت یا مجوز متمرکز می توانند ایجاد شوند. DEX ها تمایل به پایین آمدن هزینه های پایین تر و دسترسی بیشتر به طیف وسیع تری از دارایی ها دارند ، اما این مزایا گاهی اوقات با هزینه نقدینگی ، امنیت و قابلیت استفاده ارائه می شود. گفته می شود ، مبادلات رمزنگاری غیرمتمرکز همچنان گام هایی در جهت پالایش تجربه کاربر و توسعه زیرساخت های مقیاس پذیر انجام می دهد. در زیر یک لیست مبادله غیرمتمرکز است که برخی از محبوب ترین DEX ها را در فضای رمزنگاری امروز پوشش می دهد و بررسی می کند که چگونه هر یک از آنها به پایگاه کاربر خود از معامله گران Crypto و سرمایه گذاران خود می پردازند.

Uniswap Crypto dex و یک نشانه یونیون آن

UNISWAP یکی از بزرگترین مبادلات غیر متمرکز بر حجم و یک پیشگام در بخش مالی غیر متمرکز (DEFI) است. پلت فرم UNISWAP یک پروتکل blockchain مبتنی بر اتریوم است که از سازندگان خودکار بازار (AMM) و استخرهای نقدینگی برای تسهیل معاملات همسالان استفاده می کند. AMM یک قرارداد هوشمند است که مدیریت استخرهای UNISWAP را که کاربران برای تجارت استفاده می کنند ، مدیریت می کند. هنگامی که تجارت انجام می شود ، الگوریتم AMM UNISWAP به تعیین قیمت مؤثر برای نشانه بر اساس پویایی عرضه و تقاضا بین نشانه های درگیر در این استخرهای نقدینگی کمک می کند. این سیستم به ارائه دهندگان نقدینگی (LPS) که نشانه هایی را برای استخرهای UniSwap تأمین می کند ، که پس از آن با هزینه متناسب با سهم خود در استخر برای هر معامله ، پاداش می گیرند ، متکی است.

در سپتامبر سال 2020 ، UNISWAP UNI را معرفی کرد ، یک نشانه حاکمیتی بومی است که مشارکت و نظارت بیشتر جامعه را تسهیل می کند. دارندگان توکن UNI می توانند در مورد تحولات پروژه UNISWAP رای دهند که مسیر تکاملی پلت فرم را تعیین می کند. علاوه بر این ، دارندگان توکن UNI می توانند از این نشانه برای تأمین اعتبار استخرهای نقدینگی ، کمک های مالی ، مشارکت و سایر ابتکارات رشد محور استفاده کنند که برای گسترش قابلیت استفاده و دستیابی UniSwap طراحی شده اند.

Sushiswap Crypto dex و نشانه سوشی آن

Sushiswap که توسط سرآشپز نام مستعار نام مستعار ایجاد شده است ، یک چنگال کد منبع UNISWAP است که ویژگی های قابل توجه جامعه محور مانند پاداش های استیک و یک حکم را از طریق نشانه سوشی آن اجرا می کند. Sushiswap در اصل یک کلون از سلف خود ، Uniswap است ، اما به گونه ای طراحی شده است که کنترل بیشتری به جامعه کاربران خود بدهد. تولد Sushiswap جنبه "غیرمتمرکز" از Defi را تأکید می کند ، زیرا نشان می دهد که چگونه جامعه Defi می تواند به صورت پویا سازگار و یک برنامه فعال را دنبال کند ، و فعالیت خود را به رقبایی که مشوق های اقتصادی قابل قبول تری دارند و حاکمیت فراگیر تری دارند ، هدایت می کند.

این درس در UNISWAP از بین نرفت ، که در نهایت نشانه های حاکمیتی خود ، UNI را منتشر کرد و ویژگی های مشابه جامعه محور را برای بازیابی برخی از حجم معامله ای که در ابتدا برای Sushiswap از دست داده بود ، اجرا کرد. Sushiswap همچنان در کنار همتای خود شاهد رشد عمده ای است و هر دو سیستم عامل به عنوان دو مورد محبوب ترین DEX در دسترس برای معامله گران Defi هستند.

Contokswap Crypto Dex و نشانه کیک آن

Pancakeswap که در سپتامبر 2020 راه اندازی شد ، اولین و تاکنون بزرگترین پروتکل Crypto DEX است که بر روی زنجیره هوشمند Binance (BSC) ساخته شده است. DEX محبوب AMM ، مبادلات توکن ، ضرب و شتم و تولید کشاورزی را تسهیل می کند. در ازای ایجاد نشانه های موجود در استخرهای نقدینگی پروتکل ، کاربران نشانه های LP را دریافت می کنند که می توانند برای کسب پاداش در قالب ابزار بومی و حاکمیت سکو ، کیک ، به دست آورند. این پلتفرم اخیراً یک بازار توکن (NFT) ، سیستم قرعه کشی ، بازار پیش بینی و عملکرد اولیه مزرعه (IFO) را معرفی کرده است.

علاوه بر این ، در حالی که BSC از استاندارد توکن BEP-20 ساخته شده برای استفاده در زنجیره هوشمند Binance استفاده می کند ، Pancakeswap با پشتیبانی از سپرده های بسته بندی شده ، قابلیت همکاری را در اولویت قرار می دهد. در نتیجه ، یک استخر نقدینگی می تواند شامل دارایی های دیجیتالی مانند اتر (ETH) و بیت کوین (BTC) در کنار BNB و Busd باشد. با این حال ، بر خلاف AMM هایی مانند UNISWAP ، Pancakeswap زیرساخت های متمرکز مالی متمرکز (CEDEFI) را که زیربنای BSC است-استفاده می کند-به گونه ای طراحی شده است که کاربران می توانند معاملات کم هزینه و کم هزینه را تجربه کنند. به طور خلاصه ، CEDEFI توسط سیستم عامل هایی که هم از معماری متمرکز و هم غیرمتمرکز برای بهبود تجربه کاربر ادغام می شوند ، مثال می زند.

Bancor Crypto Dex و نشانه BNT آن

قبل از آنکه "Defi" در رابطه با بخش نوظهور ابداع شود ، بانكور در سال 2017 برخی از اولین AMMS را در Ethereum مستقر كرد. به عنوان یک پیشگام اصلی AMMS ، Bancor زمان زیادی برای توسعه نوآوری در فضا داشته است. آخرین نسخه پروتکل ، Bancor v2. 1 ، چندین ویژگی اصلی را برای ارائه دهندگان نقدینگی ، از جمله قرار گرفتن در معرض یک طرفه و محافظت از دست دادن ناپایدار (IL) ارائه می دهد.

کاربر ممکن است نقدینگی را در استخر بانکی با یک نشانه واحد فراهم کند و 100 ٪ قرار گرفتن در معرض نشانه را حفظ کند. در مقابل ، بسیاری از AMM های دیگر به ارائه دهندگان نقدینگی نیاز دارند تا با تأمین نقدینگی به هر دو طرف استخر نقدینگی ، در معرض دارایی های متعدد قرار بگیرند. علاوه بر این ، Bancor V2. 1 خطر از دست دادن ناپایدار را برای ارائه دهندگان نقدینگی از بین می برد و آن را به پروتکل مبادله بانكور منتقل می كند ، كه جمع می شود و از آن در استخرهای خود برخوردار است. پروتکل Bancor از هزینه های بدست آمده از سرمایه گذاری های خود از نشانه های BNT در استخرها استفاده می کند تا هزینه شبکه ای از ضرر ناپایدار را جبران کند. در حالی که برخی از استخرها ممکن است IL و هزینه کم داشته باشند ، برخی دیگر ممکن است IL کم و هزینه بالایی داشته باشند. اگر هزینه کافی برای جبران خسارت ناپایدار ارائه دهنده نقدینگی در زمان عقب نشینی آنها وجود نداشته باشد ، پروتکل Mints BNT ، نشانه های بومی Bancor ، برای پوشاندن دلتا.

Curve Crypto Dex و نشانه CRV آن

Curve یک بستر محبوب AMM است که با داشتن تنها در تهیه استخرهای نقدینگی که از دارایی های مشابه با رفتار مانند stablecoins یا نسخه های پیچیده مانند دارایی های مانند WBTC و TBTC استفاده می کنند ، یک روش بسیار کارآمد برای تبادل نشانه ها در عین حال حفظ هزینه های کم و لغزش کم ارائه می دهد. این روش به منحنی اجازه می دهد تا از الگوریتم های کارآمدتر استفاده کند ، کمترین میزان هزینه ها ، لغزش و از دست دادن ناپایدار هر DEX را در اتریوم داشته باشد. در مقایسه با سایر سیستم عامل های AMM ، مدل منحنی به ویژه محافظه کارانه است زیرا از نوسانات و گمانه زنی ها به نفع ثبات جلوگیری می کند - بنابراین یک ستون اساسی برای یک بازار دارایی عمیق و ضد ضایعه فراهم می کند.

در آگوست سال 2020 ، پروتکل منحنی با راه اندازی یک سازمان خودمختار غیر متمرکز (DAO) برای مدیریت تغییرات در پروتکل ، سفر خود را به سمت حاکمیت غیرمتمرکز آغاز کرد. بیشتر DAO ها توسط نشانه های حاکمیتی کنترل می شوند که حق رأی را به دارندگان نشانه ها می دهند. در این حالت ، منحنی DAO توسط نشانه CRV کنترل می شود. نشانه CRV را می توان خریداری کرد و همچنین از طریق کشاورزی بازدهی به دست می آید ، که به عمل سپردن دارایی ها به استخر نقدینگی و کسب نشانه ها به عنوان پاداش اشاره دارد.

Balancer Crypto Dex و نشانه BAL آن

Balancer یک AMM است که به کاربران امکان می دهد استخرهای نقدینگی با حداکثر هشت نشانه مختلف را در هر نسبت ایجاد کنند و به عنوان صندوق های شاخص وزنی برای اکوسیستم Defi عمل می کنند. به جای اینکه به صورت دستی استخرهای نقدینگی مانند یک صندوق شاخص سنتی را به صورت دستی تغییر دهید ، از معادله میانگین سازنده بازار خود استفاده می کند تا هر بار که تجارت انجام شود ، دارایی های خود را به طور خودکار در استخرها از طریق الگوریتم بازگرداند. و به جای پرداخت هزینه به یک مدیر صندوق مانند یک فهرست ، هزینه های معاملاتی متعادل Crypto DEX مستقیماً به ارائه دهندگان نقدینگی پرداخت می شود ، که همچنین می توانند به صورت هفتگی نشانه های متعادل کننده چند منظوره (BAL) را دریافت کنند.

پروتکل متعادل کننده توسط توکن BAL اداره می شود ، که با واریز ارزهای رمزنگاری شده به استخرهای نقدینگی متعادل می توان از طریق نقدینگی درآمد حاصل کرد. هرچه نقدینگی ، نشانه ها و ارزشی بیشتر به یک استخر متعادل کننده ارائه دهید ، نشانه های متعادل تر شما کسب می کنید.

Crypto Dex 1 اینچ و نشانه 1 اینچ آن

1Inch یک جمع کننده مبادله ای است که DEX ها را برای یافتن برخی از پایین ترین قیمت رمزنگاری برای معامله گران و به کاهش لغزش اسکن می کند. لغزش هنگامی اتفاق می افتد که حجم معاملات کافی منجر به خرید دارایی برای بیش از آنچه در ابتدا در نظر گرفته شده بود یا فروش دارایی برای کمتر از آنچه در ابتدا در نظر گرفته شده بود. پروتکل 1 اینچ نقدینگی را در سکوهای DEX جمع می کند تا نقدینگی Crypto DEX را عمیق تر کند ، که باعث خنثی کردن ترتیب لغزش می شود. در نوامبر سال 2020 ، 1Inch V2 پروتکل خود را راه اندازی کرد و باعث می شود مبادله ای در 21 DEX محبوب باشد. این پروتکل علاوه بر مقابله با لغزش در معاملات فردی ، با افزایش نقدینگی در بازار وسیع ، به طور غیرمستقیم نوسانات قیمت را در سراسر اکوسیستم DEX گسترده تر بافر می کند.

کاربران می توانند از ارائه نشانه ها به عنوان نقدینگی در 1INCH DEX به منظور کسب نشانه 1 اینچ ، ابزار بومی و حاکمیت این پلتفرم ، بهره مند شوند. در حالی که DAO ها در صنعت رمزنگاری و به ویژه در Defi متداول هستند ، 1 اینچ DEX از یک مدل حاکمیتی استفاده می کند که به عنوان "حاکمیت فوری" شناخته می شود. این مدل اختصاصی به گونه ای طراحی شده است که دارندگان توکن را برای اصلاح پروتکل آسان تر می کنند. بنیاد 1Inch ادعا می کند که حاکمیت فوری با اجازه دادن به همه برای شرکت در فرایند حاکمیت ، مالکیت بیشتری از این سکو را به صاحبان این سکو ارائه می دهد - ادعا می کند که هر آرا حساب می شود و آنها از ارائه مزایای ناخواسته برای انتخاب دارندگان نشانه جلوگیری می کنند.

وضعیت رشد مبادلات غیر متمرکز

در اکتبر 2021، DEX ها نزدیک به 90 میلیارد دلار از حجم معاملات را پردازش کردند که مجموع حجم Uniswap و SushiSwap بیش از 80٪ از این مقدار را بر عهده داشتند. علیرغم تسلط این دو پلتفرم اصلی DEX، درک این نکته مهم است که هر پروتکل DEX AMM ها را به طور متفاوتی ادغام می کند و انواع مختلف کاربران را تامین می کند.

با بلوغ بازار کریپتو DEX، گسترش پروتکل‌های جدید و مکانیسم‌های پشتیبانی احتمالاً تسریع خواهد شد. و در حالی که سهم عمده فعالیت DeFi هنوز در شبکه اتریوم در حال انجام است، توسعه زیرساخت های DeFi - از جمله DEX ها - ادامه خواهد داشت و به دیگر پلتفرم های بلاک چین نیز گسترش خواهد یافت. همه اینها نشانه رشد و بلوغ مستمر صنعت DeFi است.

آیا آماده اید که دانش رمزنگاری خود را به کار ببندید؟

با Gemini شروع کنید

Cryptopedia قابلیت اطمینان محتوای سایت را تضمین نمی کند و هیچ گونه مسئولیتی در قبال خطاها، حذفیات یا نادرستی ندارد. نظرات و نظرات بیان شده در هر مقاله Cryptopedia صرفاً متعلق به نویسنده یا نویسنده است و منعکس کننده نظرات Gemini یا مدیریت آن نیست. اطلاعات ارائه شده در سایت فقط برای مقاصد اطلاعاتی است و هیچ یک از محصولات و خدمات مورد بحث یا مشاوره سرمایه گذاری، مالی یا تجاری را تایید نمی کند. قبل از تصمیم گیری مالی باید با یک متخصص واجد شرایط مشورت شود. لطفاً برای کسب اطلاعات بیشتر از سیاست سایت Cryptopedia ما دیدن کنید.